9月27日,医药概念股涨幅居前,截至发稿,蔚蓝生物涨停,漱玉平民、益丰药房、汤臣倍健等涨幅均超5%。
消息面上,继心脏冠脉支架、人工关节等医疗器械集采后,中成药集采又开始了。
9月25日,湖北省医药价格和招标采购管理服务网发布《中成药省际联盟集中带量采购公告(第1号)》,该中成药集采省际联盟涉及19地。
公告显示,由湖北、河北、山西、内蒙古、辽宁、福建、江西、河南、湖南、海南、重庆、四川、贵州、西藏、陕西、甘肃、宁夏、新疆、新疆生产建设兵团等联盟地区委派代表组成中成药省际联盟集采领导小组办公室,代表各地区公立医疗机构(含军队医疗机构)及自愿参加的医保定点社会办医疗机构和定点药店实施中成药集中带量采购,由湖北省医疗保障局承担联采办日常工作并负责具体实施。
东莞证券表示,多地将开展中成药联盟集采,从前几批集采经验来看,市场需求大、竞争越充分的品种降价幅度较大。短期行业投资机会仍然可能将围绕政策免疫、景气度能够持续向上、三季报有望持续超预期的细分赛道和个股,如CXO、连锁医疗、创新药、创新器械等;关注增速有望边际回升的零售药房等以及向CDMO延伸产业链的原料药龙头。
方正证券认为对医药板块集采降价预期逐步见底企稳,生物医药板块(SW)当期34.6倍估值低于历史平均估值中枢,机构认为最悲观的时候已经过去,目前建议超配医药生物板块。相关投资主线:
(1)高端医疗器械受益进口替代加速+基层市场扩容;
(2)集采政策预期引发市场过度恐慌式杀跌,关注高值耗材和胰岛素集采降价预期见底回升;
(3)新冠疫情常态化防控,关注新冠检测、疫苗、药物需求拉动相关受益公司业绩超预期;
(4)科研创新推动科研服务持续高景气;
(5)化学药制药板块CXO高景气及国际化。
[药企出海;医药板块;牛市;熊市;医药;出海方式;利润;估值;医药行业出海的优势;动机;工程师红利;药品价格差异;我国医药企业出海;license-out;买船出海;借船出海;医药牛熊行情;医药板块经历了两轮牛市行情和一轮熊市行情;受到医保政策和医药企业的出口和海外业务的扩展的影响;当前医药板块估值处于历史低位;医药企业出海寻求更多市场空间;我国医药企业出海的优势和动机;海外药品价格能提供丰厚的利润来源;出海方式以license-out为主;我国医药企业出海的优势和动机;风险提示;地缘政治紧张;美国加收关税;海外市场准入趋严;药物研发风险]。
今天,创新药概念大幅反弹,能否走出趋势行情?对此,中国银河证券财富星首席投资顾问高乐认为,短期扰动不改医药板块长期看好趋势。银河证券朱琦认为,创新药行业悲观预期都已计入估计,期待更多利好支持。五矿证券投资顾问梁承伟认为,创新药反弹受关注,板块分化或制约高度。
国家医保局将继续指导有关省份进一步完善辅助生殖类医疗服务立项和医保支付管理,并加强部门协同,推动基本医疗保险、生育保险和相关经济社会政策配套衔接,共同促进人口长期均衡发展。
据Wind数据显示,医药生物板块获加仓超17亿元。个股方面,常山药业获主力资金加仓超3亿元,通化金马、贵州百灵分别获加仓2.07亿元、1.83亿元。