*10年期美债收益率突破1.87%,创新冠疫情以来新高
*纳指重挫2.6%,道指暴泻540点
*布油突破87美元/桶
周二,10年期基准美债收益率攀升至1.87%,为疫情暴发以来新高。高盛发布利空财报,股价跌近7%,拖累周二美股大跌。纳指重挫2.6%,自2020年4月以来首次跌穿200日移动平均线,较近期历史高位回落近10%,距盘整仅余0.5个百分点的差距。
截至收盘,道指跌543.34点,或1.5%,收于35368.47点;标普500指数下跌1.8%至4577.11点;纳指跌386.86点,跌幅2.6%,报14506.90 点,创3个月以来新低。
美债收益率继续飙升
美债收益率持续强势上涨。10年期基准美债收益率攀升至2020年1月以来的最高水平。今年初,10年期基准美债收益率还在1.5%左右。
被视作衡量美联储短期借款利率指标的2年期美债收益率自2020年2月以来首次突破1%,即新冠疫情大流行导致美国经济陷入衰退的前一个月。
牛津经济研究院首席美国金融市场经济学家凯西·博斯扬西奇( Kathy Bostjancic)表示:“基于持续高企的通胀和更为鹰派的美联储前瞻指引,债券市场正继续朝着美联储更激进的紧缩政策进行定价。”
博斯扬西奇警告,伴随美联储更为激进地收紧货币政策,将导致股票估值下降,需求步伐放缓,和整体经济增长放缓。
芝加哥商品交易所的美联储利率观察工具(Fed Watch Tool)显示,交易员预期今年加息4次的概率已飙升至75%,预计年内加息5次的概率达42%。
利率走高持续遏制成长型股票和科技股走势。Meta跌4.1%,奈飞跌2.8%,谷歌跌2.5%,亚马逊跌2%,苹果跌1.9%,特斯拉跌1.8%,微软股价下跌2.4%。
微软宣布将以687亿美元的全现金形式收购视频游戏公司动视暴雪(Activision Blizzard),后者股价日内飙升25.9%。
贝尔德私人财富管理公司的投资策略分析师罗斯·梅菲尔德(Ross Mayfield)警告,受美联储货币政策时点和步伐的不确定性影响,美股市场将在今年上半年保持紧张。
零售商蓋璞(Gap)股价下跌6.7%,摩根士丹利将该公司评级下调至“减持”,警告其在今年将面临更为激烈竞争的零售环境和成本负担。
高盛上季度盈利不及市场预期
高盛上季度财报不及分析师预期,股价重挫6.97%。受薪资上涨等的影响,该行上季度运营费用飙升了23%。
高盛上季度利润同比下降13%至39.4亿美元,即每股10.81美元,不及Refinitiv 调查的分析师预期的11.76 美元。上季度营收126.4亿美元,高于市场预计的120.8亿美元。
第四季度,投资银行业务收入增长45%至38亿美元,超出分析师预期约5.5 亿美元。固收和股票收入部分的业绩此消彼长,该公司全球市场部门的收入下降7%至39.9 亿美元。
高盛表示,本季度运营支出增长23%至72.7亿美元,远超FactSet调查的分析师预估的67.7亿美元。
高盛CEO大卫·所罗门在财报电话会议中表示:“实际工资通胀正发生在经济的各个方面。”
高盛的薪酬成本在2021年跃升33%至177亿美元,增幅高达44亿美元。2021年该行员工的平均薪酬达到约40.4万美元,高于2020年的32.9万美元。
FactSet的数据显示,截至目前公布第四季度财报的33家标普500成分公司中,近70%的企业盈利好于分析师预期。
LPL金融的首席市场策略师瑞安·德特里克(Ryan Detrick)表示:“近期公布的包括零售销售、消费者信心、工业生产和纽约州制造业指数等的经济数据都进一步证实,受奥密克戎毒株肆虐的影响,经济确实正在放缓,担忧情绪升温。 ”
诚然,伴随奥密克戎毒株的影响逐渐消退,德特里克预计短期的产出放缓将在未来数季度内获得回补。
最近的数据表明,奥密克戎毒株的扩散形势正在缓和。
根据约翰斯霍普金斯大学汇编的数据,纽约州7天平均日新增病例数在本月初创下历史新高后正持续回落。
布油突破87美元/桶
大宗商品市场方面,地缘政治紧张局势导致原油价格飙升,国际基准布伦特原油价格飙升至87.25美元/桶,创2014年以来新高;WTI原油期货价格上涨2.43%,报85.43美元/桶。
欧股方面,泛欧斯托克600指数跌0.97%。英国富时100指数跌0.63%,报7563.55点,德国DAX指数跌1%,报15772.56点,法国CAC 40指数跌0.94%,报7133.83点。
美股周四全线跳水,美联储官员放鹰,加之地缘政治局势趋紧,市场避险情绪升温。
东方证券投顾汪啸骅认为,全球制造业复苏,再通胀交易兴起。美债收益率持续走强,压低科技成长的估值。但债市融资进度放缓,场内流动性仍维持相对宽松,指数震荡上行趋势持续。维持3100—2950间震荡判断,市场有望从拔估值转向资产再定价,高低切换至有色、资源、顺周期补库方向补涨。后续观察美国失业率及PCE,及4月下旬债市融资节奏和央行是否进一步进行流动性投放。深圳分析师王章亮认为, 指数短期进入震荡,临近假期,叠加美股走低,地缘因素导致风险偏好下降,资金稍显谨慎。从盘面情绪看,市场高标人气出现退潮,轮动特征也较为明显,有色资源类领涨。今日盘面表现不及预期,谨慎投资者可考虑适当仓位控制,待节后市场做出方向选择。
今年以来,美国、日本股市等都已创下历史新高,黄金的涨势更令人瞠目。
货币政策和风险偏好或酝酿短期波动性风险。