周四CBOT大豆期货收盘下跌,其中基准期约收低1.2%,因为美豆出口销售不振,机构上调产量导致美豆供给压力增加,此外美元走强,宏观经济的担忧,大宗商品承压。1月期约收低17美分,报收1437美分/蒲式耳。与之相比,夜盘连粕高位震荡,短线资金进出频繁,美豆回落被人民币回落所抵消,成本支撑依然明显,此外现货的坚挺仍对连粕有所提振,连粕市场仍在等待强现实向弱预期转化的时点,在供给尚未有效修复前,市场高位震荡加剧。短线交易为宜。
国泰君安研报指出,目前锂矿正处于供需结构修复阶段,澳矿的主动减产正加速这一过程,看好具有成本优势及资金优势的企业未来脱颖而出。长期来看,锂仍处于供过于求的行业趋势,部分矿商下调2024年产量指引以求减轻供给压力。短期来看,伴随下游二季度旺季排产量提升叠加库存回落,通胀环境与规模效应为锂价提供一定支撑,甚至存在短期反弹机会。以长期周期更迭视角,随着锂价低位持续,资本开支放缓,而下游需求仍处于持续快速增长的成长阶段。锂在上游供给产能出清之后,将迎来下一轮价格上行趋势。
中信建投研报表示,“以旧换新”等总量配套政策正逐步落地,汽车行业供需两端共振可期。鼓励和推动消费品以旧换新和提振汽车消费已逐步成为行业的政策主线,总体上有利于促进汽车报废及置换需求的释放。在政策催化下,国内汽车需求有望得到进一步释放。3月2日,上海市商务委对外公布了新一轮燃油车以旧换新补贴政策和新能源汽车置换政策,表明全国各地政策有望持续接力落地。随着2024年北京车展临近,各大车企的重磅新车也将陆续上市,整车销量在新车供给和政策催化下有望持续提升。当前时点优先看好整车板块的景气持续。
中国的光伏产业,在领衔我国外贸出口的“新三样”的同时,因“一拥而上”和投资过热正经历着过剩、洗牌、分化。不过,隆基绿能总裁李振国近期公开表示:“2024年应该不会更坏了”。