机构预计今年全球5G智能手机将达2.78亿部，选股重点关注这四个方向

9月14日早盘，通信设备概念持续拉升，截至发稿，邦讯技术、天喻信息涨逾10%，吉大通信、佳讯飞鸿涨逾8%，威胜信息、宜通世纪、万隆光电等多股纷纷跟涨。

9月11日，2020世界数字经济大会暨第十届智博会在浙江宁波正式开幕。工业和信息化部信息技术发展司一级巡视员李颖在开幕式上表示，我国5G用户超过8000万，数字产业化基础更加坚实。

“我国数字经济发展步入快车道，实现了跨越式发展。”在开幕式上，李颖同时亮出了数字经济的“成绩单”。数据显示，2019年，我国数字经济规模达35.8万亿元，占GDP比重达到36.2%，已成为经济高质量发展的重要支撑。

国家信息中心副主任张学颖在大会上表示，新型智慧城市的建设要推动5G等新一代数字科技和实体经济的深度融合，以大数据优化产业合作方式，创新数字科技应用，加快数字经济的发展。

“截至今年6月底，浙江省已经建成交付使用的5G基站达到5.1万个，开展场景应用140多项，数量居全国前列。”浙江省副省长高兴夫介绍说。

市场研究机构Canalys近日发布的最新预测报告显示，今年全球5G智能手机出货量将达到2.78亿部，其中62%(约1.72亿部)来自大中华区，北美、欧洲、中东和非洲地区紧跟其后。据中国信息通信研究院近日发布的数据显示，今年前8月中国市场5G手机出货量已累计达9367.9万部。

业绩方面，2020年上半年，通信行业实现营业收入3366.29亿元，同比1.66%；净利润91.31亿元，同比增长398.07%，其中5G设备、数据中心光模块等新基建领域龙头引领增长。

国信证券认为，2020年是5G建设高峰第一年，基建产业链的各个环节都有望受益。重点关注光模块公司(中际旭创、新易盛、天孚通信、华工科技、博创科技)、IDC(光环新网、宝信软件、数据港、鹏博士、城地股份)、云计算(紫光股份)。

西部证券则认为，大规模基站建设高峰已经过去，同时板块估值过高催生的风险具有不确定性，因此调低评级，给予行业“中配”评级。 1）云基建基础设施长期发展趋势不改，重点推荐IDC龙头光环新网，建议关注宝信软件； 2）5G网络建设快速推进，关注关键应用落地，重点推荐轨交5G应用龙头佳讯飞鸿；3）SaaS模式加速渗透，重点推荐金山办公、广联达；4）车联网：随着 5G 的不断应用、智能网联技术不断成熟，叠加车联网产业支持性政策频发、新基建领域投资力度持续加大，料车联网应用将加速落地。推荐关注鸿泉物联、千方科技、锐明技术。5）金融科技：资本市场改革红利逐步释放，央行数字货币渐行渐近，金融科技面临发展新机遇，建议关注恒生电子、宇信科技。

展望2020年9-12月，中信建投指出，应重点关注四个方向：一是中报较好/向好趋势确立，未来3-4个季度大概率进一步向好标的，如和而泰、新易盛等；二是内循环、有成长标的：军工通信（上海瀚讯、海格通信、盛路通信）与铁路专网（佳讯飞鸿）；三是前期调整多，有望改善标的：中新赛克、亿联网络、移为通信、恒为科技、星网锐捷、太辰光等；四是物联网（重点是智能网联汽车与工业互联网）与云计算（IDC与光模块部分个股），如捷顺科技等。