上证缩量调整,创业板小幅反弹,个股涨多跌少。关注底部反弹的新能源和大涨回调的中特估概念。关注基建、证券、纺织服装板块中的滞涨品种。行业研读:钢铁行业。铁矿价格走弱,焦煤大幅回落,钢厂成本中枢下移。行业正面临新一轮兼并重组,未来供给或更为有序。5月供给端减产叠加政策刺激,供需格局有望改善。钢铁行业的央企国企龙头的投资价值有望获得提升。
化债之下,中国大开前门并严堵违规举债后门,上半年出现政府净融资大增的同时,城投债净融资负增长情形。
展望下一个五年,面对外部环境更加严峻复杂,内需依然是中国经济增长的第一引擎。
盘面上,光伏板块集体大涨,BC电池、硅能源、PCB概念走高,水电概念小幅走弱。
军工股反复活跃,中船系方向领涨;芯片产业链、银行、电力、脑机接口、创新药板块涨幅居前。固态电池、多元金融、消费电子、光伏等板块走弱。
资金也开始向确定性更高的医疗行业涌入。