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前海波本基金投资总监晋军认为:节前谈到,市场底部企稳反弹迹象初现端倪,牛市旗手领衔拉抬。春节期间外围市场稳步攀升,国内利好频传,政策呵护意愿明显。料市场开年后反弹震荡趋势不变。短期主板指数站上20日线,升幅逾10%,有修整需求,但震荡空间不大。其余板块仍有补涨需求的前提下,反弹趋势仍将延续。操作上,继续持股待涨,把握市场结构性机会为主。
盘面上,工业气体、工业金属概念活跃。
此次反弹是“超跌反弹+流动性缓解”的结果,底部是否真正形成尚待观察。HBM4正进入爆发式增长阶段以及半导体制造本土化的趋势值得关注。
白酒股股价已经深度回调。
特朗普临时暂停对伊朗的军事行动引发全球风险偏好反弹,A股短期迎来情绪修复窗口,但行情持续性取决于谈判进展与量能配合,中长期则有望在基本面改善、政策发力及流动性宽松共振下于四季度迎来趋势性机会。
此次中东冲突的发生,凸显了中国资产的安全性和确定性。