*三大股指回落,纳指跌0.3%;
*美联储降息50个基点,中长期美债收益率小幅走高;
*英特尔跌3.3%,公司将在德国和波兰的建厂计划推迟约两年。
周三美股冲高回落尾盘走弱,市场权衡最新美联储政策决议和鲍威尔讲话。截至收盘,道指盘中一度上涨375点,后回吐全部涨势跌103.08点,跌幅0.25%,报41503.10点,纳指跌0.31%,报17573.30点,标普500指数跌0.29%,报5618.26点。
市场概述
美联储在最新声明中宣布降息50个基点,至4.75%-5.00%,并表示对通货膨胀率可持续地向2%迈进有了更大的信心,并判断实现其就业和通货膨胀目标的风险大致平衡。
最新利率点阵图显示,到今年年底,美联储的基准利率将再下降50个基点,2025年降息100个基点,2026年将下降50个基点至2.75%-3.00%的范围内。
晨星财富(Morningstar Wealth) 首席投资官斯特拉赫(Philip Straehl)表示:“通过更激进的降息,美联储已经确信通货膨胀的下降趋势是可持续的,现在正在转移注意力以避免因长期保持过高利率而造成经济压力。”
中长期美债收益率小幅走高,与利率预期关联密切的2年期美债升至3.60%,基准10年期美债升至3.69%。根据芝加哥商品交易所的FedWatch Tool的数据,美联储11月会议再次降息50个基点的可能性约为35%。
盈透证券首席市场策略师索斯尼克(Steve Sosnick)表示:“令我惊讶的是,即使市场得到了想要的东西,他们也会立即想要更多。股票并没有飙升,在连续七天上涨之后,很多好消息都被消化了。”
个股方面,英特尔跌3.3%,公司将在德国和波兰的建厂计划推迟约两年。
谷歌涨0.3%,欧盟普通法院裁定废除了欧盟对谷歌处以近15亿欧元罚款的决定。
微软跌1.0%,公司希望美国政府在出口控制方面提供更多“明确性和一致性”,因为这些控制措施延迟了向中东地区运送尖端人工智能芯片。
通用汽车涨2.4%,其电动汽车将能够使用特定适配器访问特斯拉的增压器网络进行充电,特斯拉跌0.3%。
Intuitive Machines大涨38.3%,公司获得美国国家航空航天局NASA 48亿美元的导航服务合同。
经济数据方面,美国8月新屋开工数增长9.6%,至年化136万套,为4月份以来的最快增速,好于市场预期。营建许可增长5%,至年化148万套,其中单户住宅建筑许可升至四个月高点,增长近16%。
国际油价探底回升,美国原油库存好于预期一定程度上缓和了市场担忧情绪。WTI原油近月合约跌0.39%,报70.91美元/桶,布伦特原油近月合约跌0.07%,报73.65美元/桶。
国际金价冲高回落,市场进一步消化美联储政策决定。纽约商品交易所9月交割的COMEX黄金期货合约涨0.25%,报2570.90美元/盎司。
野村预测,关税将在明年夏季推动实际通胀率上升。
本文由梁永慧撰写,强调了全球经济和地缘政治的复杂性对金价的影响,同时指出黄金市场的基本面支撑依然存在。
美联储在11月议息会议上如期降息25个基点,鲍威尔延续“边走边看”的政策思路,整体基调偏中性,预计12月大概率再降息25个基点,而2025年降息节奏可能放缓。
美联储在2024年11月的议息会议上继续降息25个基点,尽管面对经济、就业和通胀数据的反弹,但美联储坚持降息,显示出对就业和通胀降温进展的信心,同时也可能出于保持政策惯性及抑制市场利率自发上行的考量。展望未来,政策和市场利率下行仍是大方向,且一旦经济和通胀数据出现再降温,市场对未来利率路径的看法可能会适时调整。
大选后首次美联储决议来袭。