权衡鲍威尔讲话,美股周一收涨,标普500指数创新高;
美股9月及第三季度全线收涨;
鲍威尔暗示未来不会激进降息;
特斯拉第三季度涨近30%;
金价创2020年初以来最佳季度表现。
随着市场权衡美联储主席鲍威尔讲话,美股周一收涨,标普500指数创新高。道指上涨17.15点,涨幅0.04%,收报42330.15点;纳指上涨69.58点,涨幅0.38%,收报18189.17点;标普500指数上涨24.31点,涨幅0.42%,收报5762.48点。
美股9月全线收涨,道指累计上涨1.9%,纳指累计上涨2.7%,标普500指数累计上涨2%,该指数自2019年以来首次在9月收涨。与此同时,大盘在第三季度亦整体收涨,道指累计上涨逾8%,标普500指数和纳指分别收涨5.5%和2.6%。其中,3M和IBM领涨道指,分别在第三季度涨超33%和27%。此外,小盘股罗素2000指数表现强劲,在第三季度累计涨幅近9%。
中概股方面,纳斯达克中国金龙指数收涨0.45%。新东方上涨2.37%,蔚来上涨2.45%,哔哩哔哩上涨2.01%,搜狐上涨1.29%,爱奇艺上涨1.06%,京东上涨0.25%,小鹏汽车下跌4.25%,知乎下跌1.28%,阿里巴巴下跌1.13%,理想汽车下跌0.50%,拼多多下跌0.42%,携程下跌3.08%。
债市方面,2年期、10年期和30年期国债收益率均连续第五个月收跌。
鲍威尔暗示未来不会激进降息
鲍威尔在美国全国商业经济协会年会上表示,近期降息50个基点的行动不应被理解为在未来也会同样激进,暗示未来调整幅度会更小。美联储在降低通胀和支持劳动力市场之间寻找平衡,同时依靠数据来指导未来行动。
鲍威尔表示,若经济整体按预期发展,政策将逐渐趋向更中性立场,但美联储并没有预先设定路线。“风险是双向的,我们会在逐次的会议上作出决定。”他称。鲍威尔也暗示如果经济数据维持一致,今年可能还会有两次降息,但幅度较小,每次降息25个基点。
亚特兰大联储博斯蒂克则在周一暗示,如果劳动力市场出现意外疲软,他愿意考虑再降息50个基点。此前,博斯蒂克预计美联储年底前的终端利率为3%至3.25%,大致符合市场预期。
芝加哥联储主席古尔斯比表示,他对可能会从周二开始的港口长期罢工表示担忧,这可能会以通胀的方式影响供应链。此外,他并未透露支持在11月会议上的降息幅度,强调要从整体上考虑将利率降至“正常”水平的过程, 这可能需要一年或更长时间。
特斯拉第三季度涨近30%
公司方面,由于盈利预警,Jeep母公司斯特兰蒂斯股价下跌12.52%,收报14.05美元/股。该公司警告称下半年“大多数地区”的销量会低于预期。通用汽车和福特汽车股价分别承压下挫3.53%和2.04%。
尽管特斯拉股价在今年迄今涨幅仅约5%,但在第三季度累计上涨近30%。特斯拉将在本周公布第三季度交付量,市场预期特斯拉的交付量可能是46.2万辆。此外,特斯拉还将在10月10日举办Robotaxi发布会,届时将发布无人驾驶出租车。
金价创2020年初以来最佳季度表现
大宗商品市场方面,纽约商品交易所11月交割的WTI期货价格微跌0.01%,收于每桶68.17美元。今年迄今,WTI原油累计下跌约5%。11月交割的布伦特原油期货价格下跌0.29%,收于每桶71.77美元,今年迄今,布油累计下跌约7%。
第三季度,金价累计上涨约13%,为自2020年初以来最佳表现。受美联储货币政策推动,金价在9月26日触及2685.42美元/盎司新高。此外,投资者对中东紧张局势升级的担忧也推动了金价上涨。投行高盛重申做多黄金的建议,上调2025年初黄金价格预测,从2700美元/盎司上调至2900美元/盎司。
本轮美联储政策的灵活性较强,传递了政策“不愿落后”的决心,首次降息50BP对经济和市场整体影响可能更偏积极。
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