光模块、存储等A股AI基础设施板块普跌

10月15日盘中，A股AI基础设施领域多只个股股价走弱。

截至上午11点，光模块厂商“易中天”中，中际旭创（300308.SZ）跌4.6%，新易盛（300502.SZ）跌4.84%，天孚通信（300394.SZ）跌2.52%，三家市值共跌去662亿元。

英伟达概念股工业富联（601138.SH）盘中跌3.16%。存储厂商中，长鑫科技（688825.SH）盘中跌3.54%，兆易创新（603986.SH）跌4.81%，江波龙（301308.SZ）跌4.1%，佰维存储（688525.SH）跌4.18%，香农芯创（300475.SZ）跌5.87%。AI芯片厂商中，寒武纪（688256.SH）盘中跌3.88%，沐曦股份（688802.SH）跌4.23%，摩尔线程（688795.SH）跌3.85%。

A股多家AI基础设施供应链企业为海外数据中心供应零部件。当地时间10月14日，美股AI相关板块也遭遇抛售。美股收盘显示，英伟达（NVDA.O）跌3.16%，AMD（AMD.O）跌5.73%，博通（AVGO.O）跌3.1%，英特尔（INTC.O）跌4.56%，台积电（TSM.N）跌3.4%，阿斯麦（ASML.O）跌3.94%。存储股中，美光科技（MU.O）跌4.08%，西部数据（WDC.O）跌4.36%，闪迪（SNDK.O）跌5.33%。

此外，美国AI云计算公司CoreWeave（CRWV.O）收跌15.46%，甲骨文（ORCL.N）收跌8.83%。美股头部科技公司中，Meta（META.O）跌3.27%，特斯拉（TSLA.O）跌2.15%，亚马逊（AMZN.O）和谷歌母公司Alphabet（GOOGL.O）均跌1.74%。

消息面上，美国9月通胀数据高于预期，市场押注美联储加息。通胀率居高不下等背景下，融资成本可能被推高，增加数据中心建设成本，投资者对科技公司举债押注AI热潮的忧虑也有所升温。

盈透证券首席策略师史蒂夫·索斯尼克（Steve Sosnick）表示，芯片板块当前股价已充分计入大量利好消息，如果没有新的催化因素，板块很容易陷入震荡走弱。

此外，国内存储厂商长鑫科技近日宣布取得技术突破，也引起海外市场关注，有市场分析认为可能对海外存储板块的领先地位造成冲击。长鑫科技核心子公司长鑫存储的4F² DRAM（动态随机存取存储器）架构预计年底将应用于新一代DDR5 RDIMM产品中。

不过，虽然资本市场有所担忧，近日仍有市场研究机构预测大型云厂商针对AI基础设施的资本支出会增加。

据10月14日TrendForce集邦咨询发布的最新报告，在超大型云端服务供应商(CSP)扩大投资服务器及AI基础设施的情况下，预计2026年全球前九大CSP资本支出总额将超过9570亿美元，同比增长106%，2027年有望突破1.5万亿美元，同比增长60%。