[ 风口秘钥 ] AI全面渗透 多重催化共振 游戏板块估值修复一触即发

今天游戏板块早盘高开，其后受大盘拖累震荡走低。个股方面，冰川网络涨4.53%，巨人网络涨2.59%，吉比特涨1.84%。在连续两周回调后，本周游戏板块连续反弹，截止周四，周涨幅近6%。机构指出，当前游戏板块正处于“低估值、低持仓、基本面改善”三重共振的关键窗口期，估值修复行情一触即发。估值层面，截至7月29日，游戏板块的PE-TTM为29.54倍，远低于近5年来的中位数45.73倍。基本面层面，版号供给端持续宽松，7月发放197款创近三年新高，叠加已披露的半年报预告显示世纪华通、巨人网络等头部企业净利润实现50%-180%的高速增长，印证行业高景气度；催化层面，即将开幕的ChinaJoy展会聚焦“AI+游戏”主题，叠加暑期档新品周期密集释放，有望在短期主题催化与中长期AI赋能、出海拓展逻辑的共同驱动下，推动板块迎来戴维斯双击。