7月以来,A股市场多个消费子行业跌幅明显,酒店餐饮影视院线汽车等可选消费板块12日延续集体回调态势。 不过,部分机构仍看好其复苏逻辑,并已提前埋伏其中。 多位业内人士表示,随着经济逐步修复,消费板块有望迎来戴维斯双击,后续需紧密关注复苏力度和外资流向,灵活调仓。
春节来临之际,以消费为主线的港股全线大涨。部分基金经理认为,消费赛道持续受宠在很大程度上反映了市场风险偏好的微妙变化。一方面,消费股能够满足投资者希望尽早兑现业绩的要求;另一方面,消费股也已变得足够便宜。两个条件结合起来看,港股消费板块有可能成为春节后一段时间的行情主线。与2023年春节前后AI(人工智能)板块成为主线不同,当下消费正成为港股市场的新宠,这也反映出行业板块的年度轮动特点。
另外一个现象是,今天早盘,资金继续抱团高位连板股,东安动力冲击10连板、南京商旅7连板,“麻将”“妖股”集体出没,炒作是否会持续?国融证券刘云龙认为,警惕资金报团股风险。深圳前海融悦资产管理有限公司基金经理王章亮认为,连扳股集中在消费板块,是逻辑加情绪,但短线近高位。
今天,大消费全线走高,补涨行情启动了吗?对此,方正证券分析师种永表示,大消费回暖得益于业绩改善,中线仍有上涨空间。联储证券首席投资顾问李龙拴认为,消费板块业绩复苏明显,反弹行情有望延续。中安国际投资首席策略分析师季晓隽认为,大消费走强,补涨行情启动。酒店餐饮板块可以阶段关注。
万联证券指出,在政策多重刺激基本面筑底回升背景下,顺周期消费板块预期逐步企稳回升,下半年消费复苏有望迎来新发展局面。建议重点关注:1)酒店行业:关注扩店进展较快、受益于消费政策的龙头企业。2)餐饮行业:关注产品打造和业绩韧性较强的餐饮龙头;3)旅游行业:关注受暑期旅游出行旺季催化,业绩改善的企业,以及受益于消费政策的龙头企业。4)免税行业:重点跟踪业绩修复情况,关注受益于扩大服务消费政策的免税龙头。