政策预期反复切换 全球汇市“变化莫测”？丨就市论市

华泰证券：短期市场或偏震荡运行 关注电子、医药等板块丨投资有看投

华泰证券研报指出，短期市场或偏震荡运行，切换至震荡上行的关键在于海外流动性预期稳定、国内基本面稳步修复，中期视角下把握剩余流动性回落、盈利视角切换两条线索，逐步收拢哑铃型策略，筛选顺周期内供给弹性约束较低、成长板块内先行指标已有反转、且公募筹码不高的板块，推荐电子、医药、PPI链、机床、小家电。

权重拉抬 TMT等赛道股调整 市场风格要切换了吗？丨就市论市

今天大盘弱势整理，创业板再次失守2000点关口，权重拉抬，TMT等赛道股调整，市场风格要切换了吗？对此，联储证券首席投资顾问李龙拴认为，市场风格切换，热门赛道出现分化。方正证券种永认为，市场热点仍以泛科技、医药等为主，赛道股走强仍需时日。兴业证券深圳分公司投资顾问刘文认为，关注华为概念、智能驾驶、消费电子、减肥药等行业。

美联储领衔超级央行周 市场焦点从利率“多高”切换至“多久”？丨就市论市

经济学家们普遍预计美国经济的强劲韧性将促使美联储在点阵图中保留“今年再加息一次的选项”，并且预计美联储在明年将利率保持在峰值水平附近的时间将比之前预期的更宽广。那么，随着加息周期见顶，金融市场对美联储后续政策的关注点是否也已从利率“多高”切换至利率究竟持续“多久” ？

十年期美债收益率继续下行 核心通胀数据喜忧参半？丨就市论市

美联储青睐的通胀指标如市场所料温和增长，数据公布后，有“全球资产定价之锚”之称的基准十年期美国国债收益率继续保持下降势头。7月核心PCE物价指数连续第二个月环比增长0.2%，但通胀调整后的个人消费支出环比超预期增长0.6%，创半年最高增速。分析认为这份核心通胀数据喜忧参半。

数据要素概念股反复活跃｜予菲视点