昨日AI算力链卷土重来 周期股分化加剧 市场仍以结构性机会为主？｜晨会博弈

中信证券：AI算力链卷土重来受国产大模型token调用量井喷、英伟达财报超预期催化，推理需求扩容利好国产算力，同时津巴布韦锂矿出口禁令加剧周期股分化，锂价或迎上涨，配置上重点关注国产算力相关及不受出口政策影响的锂矿标的。中信建投：当前A股量能持续放量，市场结构性特征显著，AI算力链复苏核心驱动为AIDC建设高速增长带来的配套设备需求激增，海外缺电背景下燃气轮机等配套电源设备迎来机遇。周期股分化源于板块内部高低切换，并非核心逻辑走弱，配置上聚焦AI算力配套设备及周期板块内高景气细分赛道。