半导体概念股掀反弹潮 机构：仍将受益于下游扩产加速和国产化提升

12月22日早盘，半导体概念股涨幅明显。截至发稿，晶方科技涨9.18%，三安光电涨8.34%，复旦微电、韦尔股份涨5%，超20股涨逾2%，板块指数涨2.6%。

消息面，美国“半导体工业协会”近日发布的最新数据显示，10月份全球半导体销售额为488亿美元，同比增长24%，环比增长1.1%。该协会同时表示，今年全球芯片销售额和出货量预计将创下历史新高。

集邦咨询数据显示，由于电源管理芯片属于半导体缺货潮的短料，至今涨价态势依然持续，预估2021年平均销售单价年涨幅近10%，创下近六年来新高。目前来看，电子消费、电信、工控设备、汽车终端等领域都对电源管理芯片有持续的需求，各类产品推动了需求的大幅上涨。

兴业证券研报认为，半导体设备和材料未来3-5年将确定性受益下游的扩产加速和国产化提升。

华创证券发布研究报告称，综合来看，近期芯片供应紧张现象有边际缓和迹象，如芯片需求增长放缓、汽车产量回升、主产区因疫情导致的生产瓶颈有所改善。但考虑到芯片需求和交货时间仍在历史峰值，芯片短缺问题对全球工业生产的影响仍将存在。

银河证券研报认为，新能源汽车及光伏是半导体需求增长主动力，核心需求仍在国内。半导体设备市场空间全球约千亿美元，国内市场增速高达39%，下游扩产持续拉动设备需求。2022年需求结构或进一步分化，国产化持续推进。