券商晨会观点速递

①中信证券：持续关注AI应用行业，关注未来爆款AI应用的进程

中信证券指出，AI应用产品大盘流量持续快速提升，AI底层能力更强、生态更多元、成本更低的背景下，爆款AI应用的出现只是时间问题。因此，建议持续关注AI应用行业，关注未来爆款AI应用的进程。具备AI基础能力，同时又有应用场景的平台性公司值得重点关注；同时建议关注各类AI应用细分行业相应公司。

②中金：当前市场已具备较多偏底部特征，下行风险有限

中金公司指出，8月市场震荡走低，成交额及换手率下行，投资者交易情绪降至近年来的偏低水平。结构上，伴随着市场调整，成长主题轮动速度较快、持续性不强，创业板指数持续调整，部分业绩具备支撑的高股息板块维持相对收益，银行、高速公路等公司股价陆续创下历史新高后有所调整。展望后市，当前市场已具备较多偏底部特征，下行风险有限，投资者信心修复需要更多积极因素累积，后续重点关注国内货币和财政政策逆周期调节力度。

③开源证券：游戏行业收入增速有望迎来向上拐点

开源证券研报指出，国家新闻出版署近日公布了8月份117款国产网络游戏审批信息，月度国产游戏版号数量再创2024年内新高。此外，根据游戏工委与伽马数据发布的《2024年7月中国游戏产业月度报告》，7月中国游戏市场收入环比增长4.26%，同比下降2.83%（较上半年的同比增速略降），中国自研游戏海外市场销售收入同比增长5.3%（较上半年的同比增速提升），随着版号持续发放推动下新游供给释放，暑期新上线游戏的流水递延及8月《黑神话：悟空》的拉动，游戏行业收入增速有望迎来向上拐点，建议积极把握新产品周期驱动下游戏板块业绩修复机会，并基于《黑神话：悟空》的示范效应，从长期角度把握单机/主机/PC游戏投资机会。

④华泰证券：房地产延续淡季行情，关注 “金九银十”

华泰证券指出，接下来高温天气等季节性影响将逐渐减弱，我们预计房企可能借助传统旺季随行就市推出更多优惠折扣刺激销售，叠加目前房贷利率已降至历史最低水平，预计对需求恢复有一定刺激作用，接下来可以关注“金九银十”的新房销售表现。